2016年打響了鋼鐵行業去產能的第一槍，2017年迎來去產能真正的攻堅之戰。在整個過程中，“環保”成為貫穿整個去產能事件的中心要素。

近日，河北環保廳公布了《河北省重污染天氣應對及采暖季錯峰生產專項實施方案》(以下簡稱《方案》)。《方案》稱錯峰停產方案要具體到重點縣(市、區)，細化到企業，嚴禁“一刀切”，實現經濟與減排的雙贏。鋼鐵企業實施分類管理，按照污染排放績效水平，各市制定錯峰生產方案;石家莊、唐山、邯鄲等重點地區，采暖季鋼鐵產能限產50%。

在業內人士看來，若采暖季環保限產得到嚴格執行，將直接改變鋼鐵、電解鋁、水泥、醫藥等行業的供需關系，相關商品的價格將得到支撐。

環保力度不斷加強

其實在今年初，環保部、發改委、財政部、能源局及相關6大省市政府就聯合印發了《京津冀及周邊地區2017年大氣污染防治工作方案》。

該方案指出，為切實加大京津冀及周邊地區大氣污染治理力度，將加強工業大氣污染綜合治理，實施工業企業采暖季錯峰生產措施。其中，明確了石家莊、唐山、邯鄲、安陽等重點城市，采暖季鋼鐵產能限產50%，以高爐生產能力計，采用企業實際用電量核實。包括北京、天津等“2+26”城市列為北方地區冬季清潔取暖規劃首批實施范圍。

在最近幾年，環境保護法、大氣污染防治法、環境影響評價法、水污染防治法、建設項目環境保護管理條例等法律法規相繼完成制修訂，形成了一套完整的環境法規體系。各級環保部門下達行政處罰決定份數和罰款數額大幅增長，表示了環境處罰力度正在不斷加強。

“目前嚴格環保執法已經成為重要國策，決策層多次表態要以鐵腕治理環境污染，‘史上最嚴’的新環保法已經實施，環保部門提出了控制環境污染的具體目標。為了實現鐵腕環保，解決‘民生之患、民心之痛’，有關部門已經連續三批次開展中央環保督察，問責人數過萬。”蘭格鋼鐵經濟研究中心首席分析師陳克新對《中國產經新聞》記者指出。

陳克新表示，目前第四批中央環保督察再次啟動，8個中央環境保護督察組已組建完畢，將進入相關省市開展環境督察工作。

有分析認為，根據環保部公布的上半年空氣質量報告，今年上半年全國空氣質量不降反升，環保日益成為全民關注焦點，未來環保督察將會持續開展，環保壓力伴隨著環保持續升溫或將成為行業新常態。

對于越來越嚴厲的環保風暴，很多鋼廠負責人都感受到壓力。然而，還有一部分人仍抱有僥幸心理，認為這次的環保風暴過一陣就結束了。

“現在是緊張，但只要中央督察撤走了，上游工廠又可以照常開工生產，那接下來的生意也還是照樣繼續。沒啥可擔心的。”某鋼鐵廠負責人說道。

那么現實真的是這樣?從目前來看，2017年的環保風暴還將繼續，或許還會更猛。根本不存在“一陣風”之說。

“現在，環保政策趨緊的態勢是不會改變的，環保可以調控產能、庫存等。環保督察會對一些不達標企業采取更嚴厲和更頻繁的限停產措施。可以說鋼鐵已經邁向環保新常態，即使是巡視組離開了，戴在各生產企業頭上的環保緊箍咒也只會越來越緊。”品牌中國規劃院副秘書長劉如君對《中國產經新聞》記者指出。

鋼價得到有力支撐

采暖季鋼鐵產能限產50%的消息一出，鋼價再度呈現瘋狂局勢。

據蘭格鋼鐵網監測，截止到8月7日，全國鋼材價格綜合指數比年初上漲14.9%，比去年同期上漲51.9%，上海螺紋鋼主力合約噸價則躍上4000元整數關口。

“2017年時間已飛速進入下半年，而螺紋鋼價格也在下半年再創佳績，進入炎熱的7、8月份后，價格強勢飆漲創年內新高，而這期間政策面的影響似乎占據了較大因素。”金聯創鋼鐵分析師杜秀芝告訴《中國產經新聞》記者。

有業內人士認為，隨著中央環保督查力度的加大，以及各省近期出臺采暖季環保限產方案或大氣污染整治專項行動，鋼鐵、有色等行業供給端收縮效果逐步顯現，相關產品價格上漲預期強烈。總體來看，8月仍是強勢上漲的月份，9、10月份存在高位風險，11月隨著采暖季環保限產開展，鋼鐵價格或將進一步反彈。

蘭格鋼鐵研究中心主任王國清認為，近期鋼鐵價格上漲主要和北方采暖季限產方案落實有關系，再加上環保督查、取締“地條鋼”、安全生產等各項督察的開展，市場信心受到提振，看漲心態更濃，市場漲幅拉大。

按照方案要求，京津冀及周邊對于無法升級改造達標排放的企業九月底前全部關停，將斷電、斷水、清場地。在嚴酷的環保督察下，部分鋼廠受此影響嚴重。短期內，環保風暴或能給型材市價以有利支撐。而且今年以來市場的焦點都集中在環保整頓方面，全國所有地區，其中是華北、山東、河南等大區都面臨較大壓力。

當然，鋼鐵價格上漲也與環保壓力之下行業普遍上漲的剛性成本有關。據了解，按照新環保法要求，鋼鐵行業必須追加環保投資過千億元，而且還需要每年新增環保運行成本約數百億元。如果考慮到國內礦石開采加工、煉焦等方面的環保投資與運行費用，最終累積到成品鋼材，估算每噸鋼材需要增加成本有數百元人民幣之多。

在陳克新看來，此次環保政策對于鋼鐵行業的積極影響具有長期性。“與其他短期利多因素不同，嚴格環保執法對于鋼材市場行情的積極影響將長期存在，不會在幾年內消失。完全解決環境污染問題需要打持久戰，不可能在短短數年內完成，從而使得環保題材對于鋼材市場行情的積極影響長期存在。”

利好支撐仍需理性看待

從目前來看，8月仍是鋼鐵強勢上漲的月份，9、10月份存在高位風險，11月隨著采暖季環保限產開展，鋼鐵價格或將進一步反彈。需要指出的是，鋼鐵價格的拉漲與當前的政策因素有關，需要防止利好政策過熱帶來的風險。

“盡管環保話題將是支撐鋼價的長期因素，但階段性內的實質影響應理性看待。”杜秀芝指出，此波螺紋鋼價格上漲后，很多地區都出現了高價位成交不佳的狀態，這與近期螺紋鋼價格拉漲速度過快、幅度過大有很大影響，畢竟終端下游消費情況改觀不大，而鋼價階段性內又呈現暴漲格局。對于政策面的實質影響，接下來應理性看待，而短期市場應警惕螺紋鋼價格高位回調所帶來的風險。

對于采暖季限產50%，從時間上來看，還有100多天的時間，對鋼鐵供給所產生的影響還早。此外，對于鋼鐵高爐限產50%的措施之前也有過，但需要說明的是，那是在有重大活動舉行以及出現重污染天氣時短期使用的臨時措施。而采暖季長達四個月之久，如果真的執行起來，企業是否能夠承受得住也是一個未知數。而且這個措施一旦實施，鋼價上漲也是必然，下游企業有可能承受不住。

“雖然是重磅利好消息，尤其是短時間內對市場刺激明顯，但冬季限產一是隔著時間比較長，二是屆時的執行力度有待認證，因此市場相當于短時間內提前消化了利好，此種利好持續的時間也肯定有消退期。”杜秀芝說道。

有分析人士指出，對于政策性的利好消息，對鋼鐵市場所產生的影響往往是在消息還沒出，或者剛要出來的時候。持續性的往往是有限的。

此輪鋼鐵價格上漲，首先得益于環保政策之下鋼鐵產量短期內供小于求帶來的價格突進，但長期來看是不可持續的。漲勢難以持續主要是基于現貨市場成交縮減和鋼廠出廠價的穩中下行的市場判斷，而且原料鐵礦石的供應端的持續增加始終是當期制約其價格上漲的重要因素。

因此，環保政策只能看作是對鋼鐵行業的一種強刺激，后期最終還是會回歸到需求端的支撐。