12月16日，國家能源局正式發(fā)布《太陽能發(fā)展“十三五”規(guī)劃》，制定“十三五”期間太陽能開發(fā)裝機(jī)110GW的利用目標(biāo)，其中光伏發(fā)電裝機(jī)105GW以上，光熱發(fā)電裝機(jī)達(dá)到5GW。對于光伏產(chǎn)業(yè)，可以總結(jié)為四個關(guān)鍵詞：優(yōu)化布局、產(chǎn)業(yè)進(jìn)步、經(jīng)濟(jì)性、多元化，概括起來有四電：1、分布式光伏要創(chuàng)新發(fā)展模式，結(jié)合電改進(jìn)度全面推進(jìn)；2、地面電站要結(jié)合消納能力和外送能力，優(yōu)化布局、有序發(fā)展；3、“光伏+”模式產(chǎn)業(yè)增收；4、技術(shù)革新、成本下降，2020年實(shí)現(xiàn)用電側(cè)平價上網(wǎng)。
下游應(yīng)用結(jié)構(gòu)調(diào)整，全面推進(jìn)分布式光伏發(fā)展
未來4-5年，分布式光伏將在更大范圍內(nèi)通過屋頂安裝，包括分布式光伏發(fā)電應(yīng)用示范區(qū)、公共建筑、農(nóng)村和小城鎮(zhèn)等。按照規(guī)劃中2020年重點(diǎn)城市建設(shè)目標(biāo)，國內(nèi)光伏下游裝機(jī)將向中東部地區(qū)傾斜，如江蘇、浙江、山東等地，這些地區(qū)目標(biāo)大部分以分布式光伏形式進(jìn)行。此外，“規(guī)劃”在電改定義范圍內(nèi)強(qiáng)調(diào)分布式光伏發(fā)電市場交易，鼓勵分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目建設(shè)靠近用電負(fù)荷分布；鼓勵分布式光伏發(fā)電接入?yún)^(qū)域中低壓配網(wǎng)系統(tǒng)；鼓勵配電網(wǎng)企業(yè)服務(wù)分布式光伏接入，推動分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目就地消納、制定促進(jìn)分布式光伏就近消納的輸配電價。
地面電站優(yōu)化布局，靠近輸電網(wǎng)絡(luò)建設(shè)光伏發(fā)電基站
“十三五規(guī)劃”并沒有徹底停止西部地面電站建設(shè)，而是強(qiáng)調(diào)根據(jù)當(dāng)?shù)仉娏ν馑偷臈l件，也就是特高壓輸電線路分布，來建設(shè)光伏發(fā)電基地。十三五期間，電力外送中可再生能源占比將提高。此外，青海、內(nèi)蒙等光照、土地資源優(yōu)渥、適合光伏基站建設(shè)的地區(qū)，也會研究論證投資建設(shè)可再生能源輸電通道。根據(jù)“十三五規(guī)劃”內(nèi)容，內(nèi)蒙古阿拉善、青海海西州、海南州地區(qū)將會有三條可再生能源輸電線路論證建設(shè)。
技術(shù)進(jìn)步、成本下降，2020年實(shí)現(xiàn)用電側(cè)平價上網(wǎng)
技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)升級、成本下降、平價上網(wǎng)，是十三五期間光伏產(chǎn)業(yè)的主要任務(wù)之一?！笆逡?guī)劃”制定了一個光伏工藝進(jìn)步和成本下降的目標(biāo)：發(fā)電成本再降50%以上，用電側(cè)實(shí)現(xiàn)平價上網(wǎng)；晶硅電池轉(zhuǎn)換效率達(dá)到23%以上；薄膜轉(zhuǎn)換效率顯著提高；若干新型電池初步產(chǎn)業(yè)化等。“十三五規(guī)劃”通過建立光伏技術(shù)創(chuàng)新平臺、實(shí)施太陽能產(chǎn)業(yè)升級計劃、開展前沿技術(shù)創(chuàng)新應(yīng)用示范工程來加快技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級。
投資建議
十三五期間，分布式光伏帶動園區(qū)、優(yōu)質(zhì)屋頂?shù)荣Y產(chǎn)受資本追逐；一二產(chǎn)業(yè)聯(lián)動，實(shí)現(xiàn)扶貧增收、土地增收和產(chǎn)業(yè)的增收，具有優(yōu)質(zhì)水面、林區(qū)等第一產(chǎn)業(yè)資源的企業(yè)具備資源優(yōu)勢；2020年實(shí)現(xiàn)發(fā)電側(cè)平價，提前布局先進(jìn)工藝的企業(yè)將占據(jù)技術(shù)先發(fā)優(yōu)勢。推薦通威股份；建議關(guān)注隆基股份，以及布局分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目的林洋能源、京運(yùn)通。
風(fēng)險提示：或存在分布式光伏推廣不達(dá)預(yù)期風(fēng)險，或存在成本下降不達(dá)預(yù)期風(fēng)險。